自打成为私人银行家，我喊了三年的“资产配置”，嗓子都快喊哑了。为什么要喊呢？因为别人不听。为什么别人不听呢？是因为太复杂吗？

恰恰相反，简单到不行！资产配置并没有听起来那么玄乎，就是从原来你只买理财产品，变成存款、理财、基金、保险、黄金、外汇都买点儿，这压根儿就没什么技术难度，而且操作一点也不复杂，只要你点头同意，私银家马上帮你办。

那问题就有意思了：一个被诺贝尔经济学家证明有好处（见美国经济学家马科维兹1952年发表的论文《资产选择：有效的多样化》），又操作简单的事情，为什么大家都不愿意干呢？后来，我觉得大家不愿意干这个事是因为：

首先，从客户的角度看，我为啥不在牛市里都买股票呢？怎么能忍得了别人一个月就赚了我一年才能赚到的钱呢？就像一个爱吃肉的吃货，他怎么忍得住在最有食欲的时候让清汤菜占胃口？

再次，从客户经理的角度看，客户自己都说钱都买基金了，我还费啥劲跟他讲别的呢，完成任务最重要嘛！就像你去饭店里吃饭，一般的点菜员谁劝你营养均衡？你最好把店里的肉都点一遍。

所以，我们经常觉得很尴尬。这种尴尬就如同对烟民们说“吸烟有害健康”一样，广告做了不少，警句也印在了包装上，但你还是挡不住数以亿计的烟民在那吞云吐雾。既然这么费劲儿、这么尴尬，那为什么还要干这事儿呢？

有点绕？举个例子吧，布鲁诺说：地球不是宇宙的中心，宇宙并没有中心。结果教会说：智障，烧死他！所以，求你们等会别拿板凳砸我。

说资产配置是对的，有两个假设：

严格意义上说，这不能算是个假设，因为已经被心理学家通过“损失厌恶”的实验证明了：人损失1块钱会悲伤，得到1块钱会快乐，但比起来，同是1快钱，悲伤是快乐的2.5倍。

所以，这个假设可以延伸成：比起赚钱，我们更不愿意看到损失；或者同等条件下，亏的少比赚得多更重要。

如果第一个假设成立，那么人人都希望自己可以做到在价格最低的时候买，在价格最高的时候卖。而如果择时有效，那么人人就可以在价格最低的时候买，在价格最高的时候卖，这样的话，市场上就只有两种情况，要么无货可买，要么无人可卖。

但实际情况是，大部分市场，时刻都有买卖，这说明有人卖的同时，就有人买，进一步也就说明同一个价格，有人觉得高，有人觉得低。你看，其实价格（或者说价值）存在于人心。

如果这两个前提成立，那为什么可以说资产配置就是对的了呢？我们就从你只想赚钱，不想损失这事说起，要想赚钱，首先得不损失，或者少损失。

行内有句名言：人可以等钱，但钱不一定等人。所以放眼望去，金融产品琳琅满目，潮起潮落无法预知，起伏时机难以捉摸。

但幸运的是，上帝还是很仁慈的，因为他为这个世界安排了各种各样的金融工具，除了中国股市，还有美国股市；除了股票，还有债券；除了证券市场，还有大宗商品和外汇市场；除了投资，还有保险……

这些金融工具之所以能组合在一起，是因为它们所发挥的作用不同，而且互相之间不太干扰，一个扑街了，另一个（几个）还是活蹦乱跳。

比如2008年全球的股市都跌成狗了，债券居然还有正收益。2010-2014年，A股死气沉沉，美国的纳斯达克指数生生的就翻了倍……

上帝关上一扇门，一定会给你打开一扇窗，但如果你没有分散投资，做好配置，那上帝在关门的同时还会拿门夹一下你的脑袋……

最后，我要说的是采取“少亏”的资产配置策略，不但幸福感更高，而且还能让财富和人生在极端恶劣的情况下起死回生。

巴菲特大爷之所以这么牛，并不是他每一年的收益都很高，而是人家干了快60年的投资，只有2年是亏钱的。

归根结底，理财是为了让生活更美好，而不是让生活提心吊胆、神经紧绷，咱见过因为炒股跳楼的，但没听说过谁因为做资产配置红脸的。

所以啊，啰嗦这么多，资产配置无非是说要“赚安稳的钱，过快乐的日子”罢了。希望2017年喊的不再那么辛苦。

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